قد يكون هذا الصيف هو الأخير الذي يشهد انخفاضًا في أسعار الفائدة في منطقة اليورو، وفقًا للبنك المركزي الأوروبي . ستتجه الأنظار إلى قرار السياسة النقدية للبنك المركزي الأوروبي في نهاية العام، على الرغم من أن المؤشرات تدل على أن فترة السيولة المنخفضة قد شارفت على الانتهاء. وكما هو متوقع، من المرجح أن يؤثر هذا القرار على أسواق الأسهم، وربما بوتيرة أسرع مما يتوقعه المحللون الماليون. سيُتيح ذلك فرصًا تجارية جديدة ينبغي اغتنامها من الآن فصاعدًا.
هذا الوضع يعني أن هذا الصيف، الذي على وشك البدء، لن يكون كأي صيف آخر. بل على العكس، سيكون مختلفًا، وعلى أي حال، لن يكون أمامكم خيار سوى أن تكونوا أكثر استعدادًا من أي وقت مضى لتنفيذ عملياتكم في أسواق الأسهم. بعد نصف عام أول كان أفضل من المتوقع ، والذي سينتهي بمؤشر إيجابي طفيف في أعقاب جلسات التداول الأخيرة في الأسواق المحلية والدولية، يمكننا أن نستقبل النصف الثاني من العام بتفاؤل أكبر.
على أي حال، يمكنك هذا الصيف تبني مجموعة من استراتيجيات الاستثمار التي قد تعود بالنفع على مصالحك الشخصية خلال هذه الأشهر المميزة. وإذا كان هناك ما يميز هذا الصيف، فهو أنه قد يختلف عن الأعوام السابقة. لذا، قد تحتاج إلى تعديل استراتيجياتك لتعظيم العائد على رأس المال المتاح لديك للاستثمار خلال هذه الفترة من العام، بهدف واحد: زيادة الربحية التي يمكنك تحقيقها في محفظتك الاستثمارية من الآن فصاعدًا.
الاستراتيجيات: القيم المتأخرة
إحدى الاستراتيجيات التي يمكنك اتباعها الآن هي اختيار الأسهم التي تراجعت في النصف الأول من العام. بعضها يتمتع بإمكانات نمو كبيرة ، وهي بالتأكيد جذابة بما يكفي لإضافتها إلى محفظتك الاستثمارية القادمة. مع ذلك، كن حذرًا وتأكد من أن وضعها الفني لم يتدهور كثيرًا نتيجة انخفاض حاد قد يمنعها من التعافي هذا الصيف.
من جهة أخرى، يُفضّل فتح مراكز في الشركات المدرجة التي لم تتجاوز مستويات دعمها الفني. ففعل ذلك في الاتجاه المعاكس يُنذر بلا شك بخطر الدخول في اتجاه هبوطي جديد وخطير، قد يُؤدي إلى خسارة مبالغ طائلة. وينطبق هذا الأمر بغض النظر عن الاعتبارات الفنية الأخرى، وربما حتى من منظور أساسي. على أي حال، ينبغي أن تكون هذه الصفقات قصيرة الأجل، وتحديدًا خلال أشهر الصيف.
جمع مكاسب رأس المال
استراتيجية أخرى يمكنك اتباعها هذا الصيف، إذا حققت مكاسب في سوق الأسهم خلال الأشهر الستة الأولى من العام، هي بيع بعض أسهمك . يمكنك القيام بذلك عن طريق البيع الجزئي أو الكامل لتستمتع بأرباحك الرأسمالية خلال هذه الأشهر من الراحة والاستجمام. قد تكون هذه أيضاً مكافأة غير متوقعة تتيح لك أخيراً القيام بتلك الرحلة التي طالما حلمت بها ولم تتمكن من القيام بها حتى الآن. وبهذا المعنى، يمكن لأسواق الأسهم أن توفر لك السيولة اللازمة لتحقيق ذلك.
يُمكّنك هذا النظام الاستثماري من تجنّب الخسائر في مراكزك المفتوحة خلال النصف الثاني من العام. كما ستكون أكثر انتباهاً من أي وقت مضى للفرص التجارية الجديدة التي ستُتيحها أسواق الأسهم خلال هذه الأشهر. وكما يقول المستثمرون ذوو الخبرة في سوق الأسهم: "عصفور في اليد خير من عشرة على الشجرة". طبّق هذه النصيحة القيّمة على استثماراتك هذا العام. على الأقل، ستتجنّب بعض المشاكل في معاملات سوق الأسهم.
أمطار الصيف الموزعة
من جهة أخرى، لا يمكن إغفال أن هذا الوقت من العام يشهد ذروة توزيعات الأرباح على المساهمين. تستغل الشركات المساهمة العامة أشهر الصيف لتقديم هذه المكافآت، بعوائد سنوية تتراوح بين 5% و7% تقريبًا ، متجاوزةً بذلك الفوائد التي توفرها مختلف المنتجات المصرفية. فعلى سبيل المثال، لا تتجاوز فوائد الودائع لأجل، وسندات الشركات، وحسابات التوفير ذات العائد المرتفع 1%.
يُعدّ هذا الوقت من العام فرصة مثالية لاختيار شركات تُعزّز أمان استثماراتك وتُمكّنك من بناء محفظة ذات دخل ثابت ضمن محفظة الأسهم. سيحميك هذا بغض النظر عن تقلبات أسواق الأسهم في الأشهر القادمة. علاوة على ذلك، ستكون هذه طريقة مبتكرة لحماية نفسك من عدم الاستقرار الذي قد تشهده الأسواق المالية خلال هذه الفترة. وبهذه الطريقة، يمكنك الاستمتاع بإجازتك براحة بال، وقضاء وقت ممتع مع أحبائك دون القلق بشأن محفظتك الاستثمارية.
الهروب من القطاع المصرفي
لا شك أن القطاع المصرفي من أكثر القطاعات تقلباً خلال أشهر الصيف. فهو الأكثر تأثراً بقرارات البنك المركزي الأوروبي، وبالتالي قد يتعرض لخسائر أكبر من قطاعات سوق الأسهم الأخرى . لذا، يُنصح بتجنب الاستثمار في هذا القطاع خلال هذه الفترة من العام لتفادي أي مفاجآت غير سارة خلال عطلتك المرتقبة. في الواقع، تتجه بعض أسهمه نحو الانخفاض بشكل واضح على جميع آفاق الاستثمار: قصيرة ومتوسطة وطويلة الأجل.
علاوة على ذلك، لا يُعدّ هذا القطاع الأنسب للاستثمار نظرًا للتقلبات التي شهدتها أسهمه مؤخرًا، بل وحتى خلال الاثني عشر شهرًا الماضية. وفي هذا السياق، لا يمكن إغفال انخفاض قيمة بنك ساباديل خلال النصف الأول من العام، والذي أدى إلى هبوط قيمته إلى ما دون اليورو، ما تسبب في خسائر فادحة للمستثمرين من أصحاب رؤوس الأموال الصغيرة والمتوسطة في استثماراتهم المصرفية. وهذا سبب كافٍ لتجنب هذا القطاع من سوق الأسهم، على الأقل لبضعة أشهر قادمة.
اترك الحقيبة في الصيف
خلال هذه الأشهر من الراحة والاستجمام، يُنصح بتجنب سوق الأسهم والتركيز على منتجات استثمارية أبسط توفر راحة بال أكبر في هذا الوقت من العام. توفر هذه المنتجات عائدًا أدنى يبلغ حوالي 1%، وهي مضمونة بالكامل وخالية من أي مخاطر خسارة. ضع في اعتبارك منتجات مثل الودائع المصرفية لأجل محدد، والتي يمكنك فتحها حاليًا لمدة ثلاث سنوات. هذه المدة مثالية لهذا الموسم، وتُعدّ استثمارًا مؤقتًا مناسبًا أثناء استمتاعك بإجازتك في مكان آخر. علاوة على ذلك، هذه الودائع معفاة من الرسوم وتكاليف الإدارة والصيانة.
تُعدّ هذه الاستراتيجية الاستثمارية وسيلةً فعّالةً للغاية لتحقيق راحة البال خلال هذه الأيام، وتجنب القلق بشأن تقلبات سوق الأسهم. إنها إجراء مؤقت، ولكنه فعّالٌ جدًا في حماية أموالك على المدى البعيد. لن تتحمل أي مخاطر، فهي نموذج ادخار واضح المعالم ومتاح لجميع أنواع المستثمرين من أصحاب رؤوس الأموال الصغيرة والمتوسطة. سيتم تناول الجوانب الفنية الأخرى في مقال لاحق.
اذهب إلى الأسواق البديلة
أخيرًا، تجدر الإشارة إلى أن هناك طريقة أخرى لحماية نفسك من السيناريوهات غير المرغوب فيها في الأسواق المالية، وهي اللجوء إلى الأسواق البديلة. فعلى سبيل المثال، يُظهر سوق المعادن الثمينة حاليًا أداءً فنيًا ممتازًا. ومع ذلك، فإن المخاطر فيه أعلى بكثير من خيارات الاستثمار الأخرى، نظرًا لتقلباته الشديدة التي قد تؤدي إلى ضعف أداء استثماراتك في هذا السوق الفريد.
من ناحية أخرى ، ليس هناك شك في أنه يجب عليك تقديم خبرة كبيرة في هذا النوع من العمليات لأن أسواقهم تختلف عن الأسواق التقليدية. إذا لم تمتثل لهذا المطلب ، فسيكون من الأفضل لك الامتناع عن القيام بأي نوع من العمليات. ليس عبثًا ، سيكون لديك فرصة أفضل لترك العديد من اليورو في الطريق. وهذا شيء يجب تجنبه خاصة في مثل هذه الأشهر الخطرة لجميع أسواق الأسهم. كأحد أهدافك الرئيسية في الاستراتيجيات التي يجب أن تتخذها في هذه الفترة من العام.