هل تريد الاستثمار ولكنك في نفس الوقت تخشى أي أزمة أو تحركات أسعار لا يمكنك السيطرة عليها؟ المحفظة الدائمة ، كما يوحي الاسم ، هي محفظة مصممة لتحمل أي احتمالية والحفاظ عليها. عوائدها مرضية بما يكفي لتقييم بناء واحد. سواء كنت خبيرًا ، أو مبتدئًا ، أو شخصًا مهتمًا بحماية أموالهم ، ومشاهدتها وهي تنمو ، وتتفكك ، فهذه المقالة مناسبة لك.
أثبتت المحافظ الدائمة فعاليتها على مر العقود. لدرجة أن العديد من المستثمرين انتهى بهم الأمر إلى اختيار محاكاة عملياتها ، واعتماد أنواع مختلفة من النماذج. من أكثر تفصيلاً إلى أبسط ، يولدون كـ حل رائع لزيادة رأس المال بطريقة مستدامة وثابتة، بتسجيل عدد قليل جدًا من الفترات السلبية ، مع خسارة منخفضة جدًا للقيمة.
ما هي المحفظة الدائمة؟
المحفظة الدائمة هي أ نظام استثمار طويل الأجل الذي الفكرة الأساسية هي المثالية التوازن بين الربحية القصوى والحد الأدنى من المخاطر. يمكن القول أنه لا يحتاج إلى إشراف وأن العملية تتم بشكل تلقائي. اعتمادًا على كيفية تكوينها ، ستأخذ في الاعتبار بعض المعلمات أو غيرها ، على الرغم من أن الفكرة العامة ستكون هي نفسها. الشخص الذي يحتفظ بنسبة معينة مخصصة للأوراق المالية التي تحقق ربحًا بينها جميعًا العادية والسنوية. عندما "يتعثر أو يفشل" البعض ، سيبلغ الآخرون عن المكاسب. بالإضافة إلى ذلك ، سيبلغون عن فوائد متوازنة في الركائز الأساسية التي يمكن لكل مستثمر البحث عنها.
- صلابة: لقد تم بناؤه بطريقة تجعله قادرًا على زيادة قيمته في أوقات الرخاء (كيف يمكن أن يكون الأمر بخلاف ذلك). أيضًا في أوقات عدم اليقين و / أو الشدائد. وحتى في أوقات الركود الاقتصادي و / أو سوق الأوراق المالية ، يكون أداؤها مثاليًا ، مما يقلل من الخسائر وحتى يدر عائدات.
- البساطة: من السهل فهم دستورها لدرجة أنه حتى الأشخاص الذين لديهم القليل من المعرفة المالية يمكنهم تنفيذه. يمكن أن يكون هذا أيضًا مصدر ارتياح لأولئك الأشخاص الذين لم يتمكنوا من تحقيق معدلات نمو مرضية بمرور الوقت.
- تغطية: مهما كان السيناريو ، سواء كان ذلك في بيئات التضخم والانكماش والأزمات والركود والكساد ، فهو مشمول بالقيم التي يتكون منها. هذا بفضل حقيقة أن كل حماية تعمل كدرع ومحرك للعوائد التي يمكن أن تحققها في كل سيناريو. بهذه الطريقة ، يتم حماية رأس المال من خلال النسبة المئوية التي تم تخصيصها للقيمة التي تزداد في القيمة.
- التدرجية: من خلال زيادة قيمته بطريقة منتظمة وثابتة ، فإنه يتسبب في زيادة الزيادة النقدية على المدى الطويل. يؤدي هذا إلى النمو المتسارع لرأس المال ، والذي عادة ما يكون الهدف الرئيسي المنشود.
محفظة هاري براون الدائمة
على الأرجح الأكثر شهرة على الإطلاق المجموعات الحالية للمحافظ الدائمة. كان هاري براون سياسيًا وكاتبًا ومحللًا ماليًا أمريكيًا. جنى الكثير من ثروته في السبعينيات من خلال الكتابة والاستثمار في الأسواق المالية. وهو مبتكر نظام تكوين المحفظة الرائد هذا.
على الرغم من مدى نجاح نظامه ، فإن شكوك الناس نتيجة لانعدام الثقة جعلتهم لا يؤمنون تمامًا بطريقته في البداية ، وحتى البعض بعد وفاة براون. قال إن الاقتصاد كان قائمًا ودائمًا ما يوجد حول 4 ولايات مختلفة. في بعض الأحيان ساد أحدهما أو الآخر.
الدول الأربع التي يمكن أن يوجد فيها الاقتصاد
- تضخم اقتصادي: إن الأموال المتداولة أكبر من الأموال اللازمة لشراء المنتجات. ينتج عن هذا ارتفاع أسعار المنتجات. من خلال زيادة الأسعار ، يؤدي ذلك إلى تدهور الأموال ، أي أن الأمر يتطلب كمية أكبر لشراء شيء ما. في مواجهة فقدان قيمة المال ، يميل الذهب إلى الاستجابة بشكل جيد للغاية لزيادة سعره. هذا هو السبب في أنها تسمى قيمة الملجأ ، وهي المكان الذي يكون من المثير للاهتمام أن يكون فيه جزء من رأس المال في هذا السيناريو.
- الانكماش: هذا السيناريو هو عكس التضخم. ينخفض سعر المنتجات ، وتميل أسعار الفائدة إلى الانخفاض. في هذه الحالات من المثير للاهتمام الحصول على مكافآت تم شراؤها مسبقًا. كما تم إصدارها سابقًا ، لديهم معدلات فائدة أعلى من الأسعار الحالية. السعر المدفوع لهم يميل إلى أن يكون أعلى ، لأن الأسعار الحالية تقدم القليل جدًا.
- بونانزا: كل شيء في حالة اقتصادية جيدة ، والائتمان يتدفق ، وهناك نمو ، والعائلات لديها سيولة ، وترتفع الأسهم بشكل عام بمعدلات أعلى من النمو الحقيقي الموجود. الأصول الأكثر ارتفاعًا هي الأسهم.
- أزمة العملة: في اللحظة التي يتم فيها إغلاق جزء كبير من الائتمان من قبل البنوك ، يكون هناك نقص في السيولة ، سواء بالنسبة للشركات أو العائلات. إنها الحالة التي يمكن أن تؤدي إلى الركود ، أو بشكل أكثر خطورة إلى الكساد. عادة ما تكون هذه الفترة قصيرة الأجل ، لذلك لا ينبغي أن تعاني المحفظة المركزة طويلة الأجل كثيرًا. في هذا الوقت أكثر الأصول قيمة هو المال.
تنويع المحفظة الدائمة على غرار هاري براون
في هذه الحالة يتم توزيع رأس المال واستثماره على النحو التالي:
- 25٪ ذهب: للتغلب على التضخم.
- 25٪ في الأسهم: للفوز في أوقات الرخاء.
- 25٪ في المكافآت: للتغلب على الانكماش.
- 25٪ في الدخل الثابت قصير الأجل: أن يكون لديك النقد المتاح في أوقات الأزمات.
واحدة من أكثر الطرق المريحة للاستثمار اليوم هي ETF (صندوق التداول في البورصة ، لاختصاره باللغة الإنجليزية). هذه تسمح لنا بالفهرسة لأي من الأربعة المذكورة سابقًا. بهذه الطريقة ، سنتمكن من تكرار سلوك أي حركة أسعار تحدث في كل ورقة مالية.
بعد مرور عام ، تتباين النسب المئوية ، والفكرة هي إعادة التوازن مرة أخرى المحفظة والعودة لإجراء توزيع عادل. وبهذه الطريقة ، سنخفف الجزء من الأصل الذي حقق أكبر عائد ، وسيتم تعزيز الجزء الذي يحتوي على أسوأ أداء.
هناك طرق مختلفة لبناء واحدة ، اعتمادًا على المنطقة التي يقع فيها المستثمر وتفضيلاته. على الرغم من أنه يمكننا أخذ الأصول والمعايير العالمية ، مثل المؤشر العالمي للأسهم ، إلا أن الأصول المحلية هي المثالية لهذا النوع من الاستثمار. بهذه الطريقة ، ستختفي مخاطر العملة ، وعلى الرغم من اختلاف الربحية اعتمادًا على السنة ، إلا أنها ستظل دائمًا إيجابية.