قد لا يعلم العديد من صغار المستثمرين بإمكانية تحقيق الربح من انخفاض أسعار الأسهم، وهو ما يُعرف بالتداول العكسي للأسهم. يُعدّ هذا خيارًا جديدًا ظهر في السنوات الأخيرة نتيجةً لديناميكية الأسواق المالية . ولا يقتصر استخدامه على فتح مراكز في سوق الأسهم فحسب، بل يشمل أيضًا منتجات مالية أخرى شائعة (مثل سندات الضمان، وصناديق الاستثمار، والمنتجات المدرجة في البورصة).
نتيجةً لانخفاضات السوق، لم يعد عليك انتظار تغير اتجاه الأصول المالية لتحقيق الربح. حتى في أسوأ الظروف، ستتمكن من تحقيق عوائد مجزية على استثماراتك. وبهذه الطريقة، يمكنك التداول في جميع مراكزك لتحسين رصيد حساباتك الشخصية.
كان هذا العام صعباً للغاية على المستثمرين التقليديين بسبب الأداء المتقلب للأسهم، ليس فقط في إسبانيا بل في جميع أسواق الأسهم العالمية . وقد أثرت حالة عدم اليقين التي تحيط بالاقتصاد العالمي بشكل مباشر على الأسواق. بات من الصعب حالياً تحقيق الربح من تداول الأسهم التقليدي، ما أدى إلى حالة من اليأس لدى المستثمرين الأفراد.
ولكن في مواجهة هذا الاتجاه المخيب للآمال إلى حد ما الذي يقدمه سوق الأسهم ، لا داعي للقلق بشكل مفرط لأنك من الآن فصاعدًا ستكون قادرًا على فتح صفقات عكسية. ما هي هذه الحركات؟ سنشرحها لك حتى تتمكن من الاستفادة منها ، وخاصة على المنتجات المالية التي يمكنك تطبيقها. لأنها لا تقتصر على سوق الأوراق المالية فقط ، ولكن يتم فتح المزيد من البدائل إذا كنت ترغب في استثمار مدخراتك من الآن فصاعدًا.
ما هي الحركات العكسية؟
يُطلق على هذه الاستراتيجية اسم "التداول في السوق"، حيث تستغل فترات انخفاض السوق لشراء الأسهم. وكلما كان الانخفاض حادًا، كان ذلك أفضل لمصلحتك . بعبارة أخرى، ستحقق ربحًا أكبر من مراكزك المفتوحة. ويمكن أن يؤثر ذلك على مؤشر أو قطاع أو سهم فردي. ونتيجةً لهذه الاستراتيجية الاستثمارية الفريدة، قد يكون أسوأ سيناريو سوقي هو أفضل خبر تتلقاه إذا كنت تمتلك الأدوات اللازمة للتداول بفعالية.
إذا استمر مؤشر الأسهم القياسي، إيبكس 35، في الانخفاض بنسبة 15%، فهذا يعني أنه يمكنك توقع تحقيق ربح بنسبة مماثلة تقريبًا. لم يعد عليك انتظار تغير اتجاه الأسواق المالية ؛ يمكنك التداول في ظل أي اتجاه، حتى في أسوأ الظروف.
هذه مناورات في سوق الأسهم قد تحقق أرباحًا طائلة، تتجاوز أرباح التداول التقليدي. مع ذلك، يلزم توخي الحذر الشديد، إذ قد يتعرض المستثمر لخسارة مبالغ كبيرة . تنطوي هذه العمليات على مخاطر جسيمة، خاصةً إذا لم تتحقق توقعات الاستثمار. وحدهم المستثمرون الأكثر خبرة قادرون على فتح مراكز استثمارية بضمان معقول للنجاح.
تداول الأسهم العكسي
إذا كان هدفك هو فتح مراكز عكسية في الأسهم المتداولة في أسواق الأسهم، فستجد الأمر أكثر صعوبة. الخيارات المتاحة محدودة ، وسيتعين عليك الاكتفاء ببضعة خيارات استثمارية. لم تصل المراكز العكسية بعد إلى مرحلة شراء وبيع الأسهم، لذا لن يكون أمامك خيار سوى البحث عن خيارات أخرى، بعضها أكثر جرأةً نظرًا لتصميمها.
أحد هذه النماذج هو الضمان. وهو منتج استثماري متطور للغاية، عبارة عن عقد أو أداة مالية مشتقة تمنح المشتري الحق، لا الالتزام، بشراء أو بيع أصل أساسي بسعر محدد مسبقًا في تاريخ مستقبلي محدد مسبقًا. ويمكن تنفيذه في مراكز شراء (بيع) أو مراكز بيع (شراء).
عادةً ما يكون الأصل المالي الذي يمكنك تداوله عبارة عن سهم أو مؤشر أسهم، ولكنه يمكن أن يأتي أيضًا من أسواق مالية أخرى، تتراوح من السلع الأساسية إلى المعادن الثمينة ، مع كون العملات بديلاً شائعًا آخر للربح من هذه المنتجات المتخصصة للغاية.
صناديق الاستثمار المعكوسة
إنها الطريقة الأكثر عملية للاستفادة من انخفاضات الأسواق المالية. في الواقع، هناك العديد من النماذج التي تشترك في هذه الخاصية الفريدة ، لا سيما تلك المرتبطة بالأسهم الدولية. هذه صناديق استثمارية تعتمد عوائدها على انخفاض مؤشرات سوق الأسهم التي ترتبط بها.
ويمكن تعزيز محفظتهم الاستثمارية، ولو بشكل طفيف، بأصول مالية أخرى ذات دخل ثابت. على أي حال، لن يترتب على الاستثمار فيها أي تكاليف إضافية ، إذ أنها تخضع لنفس الرسوم التي تخضع لها صناديق الاستثمار الأخرى ذات الطبيعة المختلفة. مع ميزة إضافية تتمثل في إمكانية تحويلها إلى صناديق أخرى ذات تركيبة مختلفة عند انتهاء الاتجاه الهبوطي لسوق الأسهم.
علاوة على ذلك، لحماية أصولك، يمكنك تنويعها باستخدام نماذج استثمارية أخرى. تشمل هذه النماذج صناديق الدخل الثابت والمتغير التقليدية، والصناديق البديلة، وحتى النماذج الأكثر ابتكارًا، والتي ستجدها ضمن عروض الصناديق التي يقدمها مصرفك أو وسيطك المالي. يتيح لك هذا بناء محفظة استثمارية متوازنة ، قابلة للتكيف مع أي ظرف من ظروف السوق.
ETF ، مع نماذج معكوسة
من المنتجات المالية الأخرى التي تحافظ على هذه الثوابت في تداولاتها صناديق المؤشرات المتداولة (ETF). ولكن مع حافز إضافي: يمكنك الاشتراك ليس فقط في صناديق المؤشرات المتداولة الاستثمارية، بل أيضًا في صناديق المؤشرات المتداولة العكسية للغاية . هذه الأخيرة أكثر جرأة، وتنطوي على مخاطر أكبر، مما يجعل فتح مراكز فيها غير مستحسن إلا في ظروف معينة. صحيح أن الأرباح المحتملة ستكون أعلى، لكن الخسائر المحتملة ستكون كذلك أيضًا، لتصل إلى مستويات خطيرة للغاية. فقط المستثمرون الأكثر خبرة في الأسواق قادرون على تحمل مثل هذه الخسائر.
على أي حال، تتوفر العديد من هذه المنتجات للعملاء في أي وقت، مستفيدةً من تراجع الأسواق المالية الرئيسية. جميعها مصممة لفترات قصيرة جدًا ، تتناسب مع مدة هذه الانكماشات الاقتصادية.
إذا كنت ستختار أحد هذه المنتجات، فلن يكون أمامك خيار سوى النظر في صناديق المؤشرات المتداولة (ETFs). تُعدّ صناديق المؤشرات المتداولة مزيجًا بين شراء وبيع الأسهم في البورصة وصناديق الاستثمار . فهي تجمع بين أفضل وأسوأ ما في كلا النموذجين، ولكن برسوم أقل بكثير. ويمكن أن تكون مفيدة جدًا لحماية أموالك ولفتح مراكز استثمارية خلال فترات الذعر في سوق الأسهم، أو على الأقل خلال اتجاه هبوطي حاد.
مبيعات الائتمان
إذا كنت لا ترغب في التخلي عن سوق الأسهم حتى في أسوأ السيناريوهات، فإن البيع بالتقسيط هو ملاذك الأخير لتحقيق الربحية في استثماراتك. هذا المنتج، الذي يتميز بتصميمه المتطور، هو نوع من المعاملات يتم فيه الدفع على مدى متوسط أو طويل الأجل، بعد الحصول على السلعة أو الخدمة. وفي هذه الحالة تحديدًا، يشير إلى سهم أو قطاع أو مؤشر مشتق من الأسهم.
إذا كنت ترغب في تداول هذه المنتجات، فمن الضروري أن تمتلك بعض الخبرة بها لتفهم جوانبها التشغيلية. ليس من السهل دائمًا تطبيقها، وأي خطأ في التقدير قد يكلفك مبلغًا كبيرًا من المال عند إتمام الصفقة. لذلك، يجب أن يكون الحذر هو المبدأ التوجيهي في عملياتك ، ويجب عليك دائمًا حصر استثماراتك في الحد الأدنى الذي لا يُعرّض أصولك الشخصية للخطر.
بعض النصائح للتداول
من الحكمة بمكان الانتباه لاحتمالية حدوث تغيير وشيك في اتجاه أسواق الأسهم، والذي قد يتحول من صعودي إلى هبوطي، والعكس صحيح، في أي لحظة. وبذلك، يمكنك الاستفادة القصوى من هذه التحركات. وبمجرد تحديدها، يمكنك اختيار أفضل المنتجات التي تعكس هذا الاتجاه، سواء في الأسهم أو في الأصول المالية الأخرى (كالذهب والعملات والنفط، إلخ).
- المطلب الوحيد الذي يجب أن يكون لديك هو التأكد من أن سوق الأوراق المالية منغمس حقًا في عملية هبوطية ذات عمق كبير ، لتوجيه المدخرات نحو أي من هذه المنتجات المالية التي شرحناها في هذه المقالة. ومعرفة ذلك في جميع الأوقات المخاطرة التي ستتحملها في هذه العمليات سيكون أعلى بكثير من النماذج التقليدية القائمة على الأسهم.
- لا تنس أنهم على وشك أدوات استثمار أكثر تخصصًا، والمخصصة فقط للمستثمرين الذين لديهم خبرة أكبر في الأسواق. إنه ليس نموذجًا ، على العكس من ذلك ، مناسب لصغار المستثمرين الذين ليس لديهم ثقافة مالية معينة ، وأقل ممن لم يعتادوا على التعامل مع هذه المنتجات.
- لقد صمم المديرون مجموعة متنوعة من الصناديق بهذه الخصائص ، حيث يتم النظر بشكل عام في المؤشرات الأكثر تمثيلاً وقطاعات سوق الأوراق المالية ، وتقريبًا لا يتم أبدًا مشاركة واحدة أو أكثر من الشركات. إنها منتجات أكثر تعقيدًا لفهمها، حيث سيكون من الضروري التأكد من جانب العميل من أن سوق الأسهم سوف تنخفض في الأشهر القادمة. أن نختار أخيرًا أنسب نموذج استثماري لكل مناسبة.
- لا ينبغي أن يكون هذا النوع من الاستثمار غاية في حد ذاته ، ولكن بالأحرى تكملة لعملياتك المعتادة. وسيتيح لك ذلك ، في الحالة الأخيرة ، الاستفادة من جميع السيناريوهات الممكنة. وليس فقط من الثيران ، كما كنت تفعل في السنوات الأخيرة. وحيث ستجد المزيد والمزيد من التصاميم المتطورة.