ما هو الحجم في التداول وكيف يعمل؟

في الأقساط الأخيرة من سلسلة التدريب على التداول، قمنا في الغالب بتغطية أنواع مختلفة من التداول مؤشرات التداول مما يسهل علينا قراءة الأسواق من خلال الرسوم البيانية. هناك واحدة منها وهي من أهم الأمور التي يجب أن نتعلم تفسيرها حتى لا نفوت التحركات التي تحدث في أسواق الاستثمار. في تدريب التداول اليوم، سنتعرف على حجم التداول ومدى فائدته لعملياتنا.

ما هو الحجم؟

الحجم هو عدد معاملات الأصل التي تم تغييرها خلال فترة زمنية معينة. الأصول ذات الأحجام الكبيرة تجذب عددًا أكبر من المتداولين المهتمين بشرائها أو بيعها. إذا كان الأصل ذو حجم تداول مرتفع آخذ في الارتفاع، فهذا يعني أن هناك ضغط شراء حيث يدفع طلب المستثمرين الأصل إلى أسعار أعلى وأعلى. من ناحية أخرى، إذا انخفض سعر الأصل ذو حجم التداول المرتفع، فهذا يعني أن المزيد من المستثمرين يبيعون أصولهم. الإطار الزمني الأكثر شيوعًا للحديث عن حجم الأصول هو الحجم اليومي. متوسط ​​الحجم اليومي هو متوسط ​​عدد أصول الأصل المتداولة يوميًا خلال عدد معين من الأيام.

كيف يعمل الحجم في التداول؟

يمكن ضبط مستوى الصوت باستخدام مفاتيح التحكم عن بعد في حالة أجهزة التلفزيون. لكن الأمر مختلف في التداول، حيث يساعدنا الحجم في جميع الأوقات على تحديد وضع الأصل المحدد. الحجم الأكثر استخدامًا هو الحجم الذي يمكننا رؤيته في الرسوم البيانية في الأسفل. على الرغم من أن لدينا أيضًا ملف تعريف الحجم ونطاق الحجم، مما يسمح لنا بتصور المناطق التي نشأت فيها معظم عمليات التداول.

بشكل أساسي، يمكننا تمييز الحجم بطريقتين:

حجم منخفض

يمكن للأصول ذات الحجم المنخفض أن تخبرنا أنه قد يكون من الصعب بيعها بسبب قلة الاهتمام بالشراء. بالإضافة إلى ذلك، يمكن أن تكون الأصول ذات الحجم المنخفض متقلبة للغاية لأن الفارق بين سعر العرض وسعر الطلب يميل إلى أن يكون أكبر. ناهيك عن أنه عادة ما يمكن التلاعب بسهولة بالأصول ذات الحجم المنخفض. يمكننا رؤيته في شكل أرقام السعر النشط (لا توجد تحركات مستمرة محددة جيدًا) وقمم النشاط غير العادية التي تظهر في الحجم على الرسوم البيانية.

صوت عالي

عادةً ما يكون من الأسهل بيع الأصول ذات الحجم الكبير والسعر المرتفع بالسعر الأمثل. في المقابل، عندما يكون حجم الأصل مرتفعًا بشكل غير عادي، فهذا يعني أن شيئًا ما يحدث في الشركة يجب أن يعرفه المستثمرون. يمكن أن يخبرنا أنه قد تم نشر أخبار جيدة أو سيئة مؤخرًا، ولكن ليس بالضرورة. في تدريبنا على التداول، ليس من الواضح لنا دائمًا سبب ارتفاع أو انخفاض الأصل. وفي الرسم البياني التالي نرى أنه خلال يوم 25 أكتوبر 2019، ارتفعت عملة البيتكوين بنسبة 16% خلال يوم واحد فقط. كما ترون، كان حجم التداول في ذلك اليوم مرتفعًا بشكل غير عادي بسبب الشائعات التي تفيد بأن الصين قد تقنن استخدام العملات المشفرة.

يمكننا التمييز بين ثلاثة أنواع من الحجم الكبير:

• التوقف: الحجم المناخي الذي يتزامن عادةً مع مستوى قريب من دعم/مقاومة السوق لإيقاف الاتجاه المتسارع.
• النية: اختراق حجم كبير لمستوى سعر ذي صلة (الدعم/المقاومة/الخط التوجيهي) يعتبر محاولة لكسر المستوى.
• رد الفعل: حجم أعلى من المتوسط ​​بالقرب من مستوى السعر ذي الصلة، حيث توجد ذروة كبيرة للحجم (المناخية أو أعلى من المتوسط) تمارس ضغطًا مضادًا للاتجاه حيث يوجد مستوى لا يريدون تجاوزه عن طريق وضع أوامر الحد.

كيف نفسر حجم التداول؟

يمكننا تعريف الحجم على أنه تمثيل للمبيعات أو المشتريات (تمييزها بلونين مختلفين) أو بشكل مباشر لتمثيل النشاط الذي يحدث في اللحظات الرئيسية (بلون واحد فقط). وفي الوقت نفسه، فإن حجم الشموع التي تمثل الحجم أيضًا بمثابة مؤشر للتمييز عندما تكون الحركة حاسمة ومتى لا تكون كذلك. عادةً ما يتم تطبيق متوسط ​​على الحجم لإرشادنا بشأن تطور الحجم.

على سبيل المثال، قد نواجه حجمًا منخفضًا غير حاسم في حركة السعر، وحجم يتجاوز المتوسط، وحجم مناخي يمكن أن يشير إلى لحظات حاسمة. أحد الاستخدامات الشائعة التي يمكن أن نقدمها للحجم هو تحديد المواقف التي قد يحدث فيها انعكاس في سعر الأصل، مما يشكل مقاومة أو دعم. ومن المهم النظر إلى الاختلافات والتقاربات التي قد تحدث بين السعر والحجم.

ما الذي يساهم به حجم التداول في تدريبنا على التداول؟

يعد الحجم أحد ركائز التدريب التجاري لدينا، نظرًا لأهميته الكبيرة على مستقبل الأصل. دعونا نرى ما يقدمه لنا الحجم لنكون قادرين على تفسير الأسواق:

1. يمكن أن يخبرنا أن الأصل لديه القوة اللازمة لإضافته إلى محفظتنا الاستثمارية

عندما يرتفع الأصل، فإنه يشير إلى القوة. يشير الحجم الكبير إلى اقتناع قوي بالاتجاه الذي يتحرك فيه الأصل أو السوق. ومع ذلك، فإن الحجم لا يكشف عن سبب اتجاه السوق، لذلك سيتعين علينا التحقيق لمعرفة سبب حدوث هذا الاتجاه.

على سبيل المثال، يجب أن تشكل الأصول المرتفعة أحجامًا متزايدة، مما يشير إلى اقتناع صعودي قوي. ومع ذلك، إذا رأينا ارتفاعًا في السعر وانخفاضًا في الحجم، فهذا يشير إلى عدم الاهتمام بالنسبة لنا، مما يعني أن التراجع قد يكون قاب قوسين أو أدنى.

2. يمكن أن يخبرنا إذا كان المتداولون يفقدون اهتمامهم بهذا الأصل

يمكننا أيضًا استخدام الحجم لتدريبنا على التداول لتحديد ما إذا كان السوق قد استنفد اتجاه أصل معين. عندما يكون هناك تغير حاد في السعر وارتفاع حاد في الحجم، يمكن أن يشير ذلك إلى أن الاتجاه قد ينتهي. يميل المتداولون الذين يخشون فقدان الفرصة إلى شراء الكثير، مما يؤدي إلى نمو قوي في الحجم. ومع ذلك، عندما يشتري الجميع أحد الأصول، فإن السعر يركد ثم ينخفض ​​لأن السوق قد استنفد جميع المشترين المهتمين بالأصل.

من ناحية أخرى، عندما يصل الأصل إلى القاع، يضطر العديد من المستثمرين إلى الخروج بسبب انخفاض الأسعار، مما يتسبب في ارتفاع حجم التداول وزيادة التقلبات. ثم ينخفض ​​الحجم بعد الذروة، على الرغم من أنه قد يتغير مرة أخرى على المدى الطويل.

3. يمكن أن يخبرنا عن اتجاه الأصل

المؤشر الرئيسي لتحديد الاتجاهات هو عندما ينخفض ​​سعر الأصل ولكن الحجم يتزايد، قبل حدوث ارتداد في سعر الأصل، يليه انخفاض آخر. إذا لم ينخفض ​​سعر الأصل عن القاع السابق عندما ينخفض ​​مرة ثانية، وكان الحجم أقل خلال هذا الانخفاض الثاني، فعادةً ما يكون ذلك مؤشرًا صعوديًا. يمكننا أيضًا تطبيق نفس التفسير لاكتشاف الحركات الصعودية التي يمكن أن تؤدي إلى التصحيحات.

استنتاجات من هذا التدريب التجاري

بعد أن قمنا بشرح عملية وتفسير حجم التداول بدقة، يمكننا تحديد أن الحجم ضروري لتدريبنا على التداول. يتيح لنا ذلك تصور اللحظات التي تتشكل فيها المقاومة أو الدعم، أو البدايات أو التغيرات في الاتجاهات، وحتى اكتشاف النطاقات التي تم فيها تداول أصل معين أكثر من غيره. نوصي بشدة بدمج استخدام الحجم مع الغالبية العظمى من المؤشرات التي نتعلمها، لأنه يوفر لنا دعمًا جيدًا للغاية عند تفسير الإشارات التي ترسلها لنا المؤشرات الأخرى.